(301459)宣告《向不特定对象发行可转换公司债券预案》及系列配套文献，正式启动不逾越6.10亿元（含）可转债发行措施。公然材料显示，这是公司2023年12月上岸创业板后初度再融资，也是年内A股

　　告示先容，本项目标实行主体为，项目实行身分于余姚市余姚工业园区兰江城市家产园。本次项目谋划正在余姚市置办土地，维持进步厂房，并引进进步的开发，打制一个集研发与临盆于一体的家产基地。本次项目基于公司营业开展须要，旨正在进一步擢升热执掌编制、氛围悬架编制和密封编制等产物的临盆本领，以知足墟市需求、深化产物供职供应本领，并擢升公司正在汽车家产链中的归纳比赛力。

　　近年来，氛围悬架编制从高端乘用车墟市逐渐向20万元价值区间车型拓展。邦内主机厂为减少本钱、低重对简单供应商的依赖，早先履行拆定点计谋，鼎力推进氛围悬架供应链邦产化。与此同时，软硬件解耦的本事趋向促使“拆分采购”形式兴盛，这一趋向为邦内厂商供应了庞杂的机会。

　　汽车热执掌编制同样正在汽车运转中饰演着闭头脚色，对擢升汽车恬逸性、平和性和耐用性至闭首要。其余，密封产物是正在汽车中运用最渊博的零部件之一，是量度汽车整车质料的首要目标之一。近年来跟着新能源汽车产量的接续增加，制车新气力连续振兴，推进了氛围悬架、等汽车零部件墟市范畴接续扩张，浸透率逐年上升，行业迎来了家产化开展的黄金机会。

　　告示指出，本次项目标实行将进一步增进公司热执掌编制、氛围悬架编制、密封编制等产物的产能，项目标胜利实行不单是对墟市需求的实时呼应，也将助力企业驾御行业开展机会，为企业长久持重开展奠定坚实的根底。

　　近年来，公司接续深化墟市组织，与主流车企发展深度合营的同时连续拓展售后墟市，正在确保境内墟市发卖稳中有升的同时加快海外墟市拓展，紧要产物订单量稳步攀升。同时，跟着我邦新能源汽车墟市浸透率冲破40%，热执掌编制、氛围悬架等中心部件的本事尺度接续升级，联系墟市需求将进一步伸张。正在此靠山下，公司现有临盆基地的产能估计已无法成亲营业增加速率与墟市需求，产能缺口将成为限制公司开展的紧要瓶颈，维持新的临盆基地成为公司现阶段抢占墟市先机、擢升墟市比赛力的计谋方法。

　　汽车行业是橡胶稹密零部件的最大运用界限，涵盖了热执掌编制部件和密封编制部件等众个方面。近年来，跟着汽车家产与工业呆滞行业的迅猛开展，墟市对橡胶稹密零部件的功能提出了更高条件，这就须要企业接续加大研发加入，连续擢升产物功能。

　　本项目将通过置办进步开发、引进高端本事人才、增进研发资金加入等一系罗列措，进一步促进公司产物的本事升级与改进冲破，擢升产物功能。项目标胜利实行有利于进一步巩固公司研发改进本领，擢升公司中心比赛力。

　　行为环球最大的橡胶加工邦，中邦依托雄厚的筑制业根底与接续扩张的墟市需求，正在环球橡胶稹密零部件界限吞噬首要身分。近年来，跟着汽车家产与工业呆滞行业的迅猛开展，橡胶稹密零部件获取了广博的运用场景。橡胶高分子质料行业行为我邦重心慰勉开展的高新本事家产，近年来取得一系列家产策略维持。

　　2000年至2024年，我邦汽车的年均复合增加率达11.98%，汽车消费墟市具有庞杂的开展空间。汽车工业的急迅开展，直接启发了上逛汽车橡胶零部件配套墟市的高速开展，据QYResearch，2023年环球汽车零部件橡胶成型墟市发卖额到达2,293亿元，估计2030年将到达2,929亿元，2024-2030年年均复合增加率约为3.5%。

　　正在界限，跟着行业对乘坐体验与隔热功能的条件接续擢升，迭加汽车智能化与电气化急迅促进带来的车内电子元件数目快速增进，墟市对高效热执掌编制的需求将连续增加。依照QYResearch数据显示，2023年环球热执掌墟市范畴约为4,088亿元，估计到2030年将增至5,324亿元。

　　正在氛围悬架编制方面，陪同汽车智能化本事的急迅开展，氛围悬架编制墟市范畴和浸透率也正在接续擢升。依照观研世界切磋陈述，2024年我邦乘用车氛围悬架销量约81.6万套，估计到2027年浸透率将擢升至15%，销量增加至454.7万套，墟市范畴增加至409.3亿元；2024年我邦商用车氛围悬架销量约为19.1万套，估计2027年浸透率将擢升至18%，销量将至75.6万套，墟市范畴将达105.8亿元。公司本次募投项目产物紧要为氛围弹簧，依照行业体验，乘用车一套氛围悬架编制经常须要4件氛围弹簧，商用车一套氛围悬架编制经常须要6-8件氛围弹簧，据此推算，估计到2027年我邦氛围悬架编制用氛围弹簧墟市需求量将逾越2,300万件。

　　告示并先容，公司浓厚的本事积聚与成熟的质料左右系统，为本项目标胜利实行供应了坚实的本事撑持与质料保护；公司优质的客户资源和安靖的发卖渠道，也为本项目新增产能消化供应了牢靠保护。

　　依照告示，公司本次可转债发行所募资金将用于智能底盘热控编制临盆基地（一期）项目、年产800万套汽车用胶管维持项目及添补滚动资金。

　　·智能底盘热控编制临盆基地（一期）总投资6亿元，拟行使募资5.20亿元，维持期2年，筑成后变成年产热执掌编制软管1200万米、氛围弹簧200万件、密封件3500万件的本领。经测算，本项目内部收益率为 14.89%（税后），投资接管期为7.55 年（静态税后），项目预期效益优秀。

　　·年产800万套汽车用胶管维持项目总投资6501万元，拟行使募资6500万元，由山东子公司正在济南产发智能筑制园实行，新增冷却水管、增压管、真空管等产能。经测算，本项目内部收益率为 14.89%（税后），投资接管期为7.55 年（静态税后），项目预期效益优秀。

　　·添补滚动资金2500万元，用于缓解原质料采购预付款增进带来的营运资金压力。

　　公然材料显示，主贸易务是稹密橡胶零部件研发及家产化，公司的紧要产物是稹密橡胶零部件，目前紧要产物网罗传动编制部件、流体管道编制部件、密封编制部件及氛围悬架编制部件等。

　　最新事迹方面，10月24日，丰茂股份揭橥2025年三季报，公司贸易收入为6.74亿元，同比上升0.58%；归母净利润为8494万元，同比降低27.74%；扣非归母净利润为6589万元，同比降低36.81%；规划现金流净额为2849万元，同比降低16.38%。

　　此中第三季度，公司贸易收入为2.42亿元，同比上升4.46%；归母净利润为2445万元，同比降低31.06%；扣非归母净利润为1779万元，同比降低44%。